進入11月中旬,國際市場鐵礦石價格還在連續(xù)下降,這給連年盈利不佳的國內鋼鐵行業(yè)帶來了喘息之機。但是,面對著這種回暖,更多的機構和專業(yè)人士均表示不樂觀,認為受到國際市場、產能過剩、結構不合理等因素的影響,這種回暖勢頭恐怕很難維持太久。
回暖勢頭初顯
根據中國鋼鐵協(xié)會提供的數據,今年前三季度,國內重點鋼鐵企業(yè)的利潤有所增加。前三季度,國內重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)實現(xiàn)銷售收入27172.40億元,同比下降0.22%,但實現(xiàn)利潤192.82億元,同比增長71.26%,整個行業(yè)的銷售利潤雖然只有0.67%,但遠遠高于去年的0.34%。
中國是全球最大的鋼鐵生產大國,2013年,我國粗鋼產量7.8億噸,幾乎達到全球鋼鐵產量的50%。
如此大的產量,中國對于鐵礦石的需求自然很大。而且由于國內鐵礦石資源不足且質量不高,我國對進口鐵礦石的依存度很高,2013年我國進口鐵礦石8.19億噸,同比增長10.2%,對外依存度約67%。
今年,我國進口鐵礦石數量有增無減,根據中國海關最新數據顯示,在剛剛過去的10月份,國際鋼鐵價格依然處于下跌勢頭,中國的進口鐵礦石數量也持續(xù)增加,1~10月中國進口鐵礦砂7.8億噸,增加16.5%。
今年以來,持續(xù)下降的國際鐵礦石價格,為盈利不佳的國內鋼企帶來雪中送炭的效果。
數據顯示,國際鐵礦石現(xiàn)貨價格已經從2013年初的每噸160美元下滑到如今的75美元,下降幅度已達53.12%,而且從目前的趨勢來看,鐵礦石價格還在繼續(xù)下跌。
出口的增加也為國內鋼鐵行業(yè)的回暖帶來利好。在出口方面,1~10月中國出口鋼材7389.3萬噸,增加42.2%。其中僅10月份,國內鋼材出口量就達到855萬噸,刷新了紀錄,預計全年出口量將超過8000萬噸。而在2013年全年,我國出口鋼材6234萬噸。
面臨多重壓力
種種利好雖然讓國內鋼鐵行業(yè)整體回暖,但大部分分析人士認為這種狀況很難維持下去。
根據中國鋼鐵協(xié)會的分析,2014年10月份鐵礦石進口數據呈現(xiàn)發(fā)證數量、平均價格均大幅下跌的現(xiàn)象。
且不說中國鋼鐵行業(yè)對國際鐵礦石價格的話語權不足,即便國際鐵礦石價格長期在低位徘徊,這也很難給國內鋼企盈利狀況帶來根本性改變。
有分析人士認為,鋼企的利潤若想真正實現(xiàn)質的提升,原料成本下降遠遠不夠,訂單能否增加則是重要因素。
但是難以樂觀的是,國家統(tǒng)計局不久前發(fā)布10月相關經濟數據顯示,拉動我國經濟發(fā)展的“三駕馬車”在“爬坡過坎”期增速較上月又有放慢——固投增速跌至15.9%,消費增速為11.5%,降至年內新低。此外,工業(yè)生產增速亦回落0.3個百分點至7.7%。諸多指標疲軟,顯示當前經濟下行壓力仍存。更值得關注的是,今年1~10月,全國房地產開發(fā)投資達77220億元,同比名義增長12.4%,增幅較1~9月回落0.1個百分點,投資增幅目前已連續(xù)9個月持續(xù)回落,且創(chuàng)下63個月來新低。
宏觀經濟的不景氣必然給整個鋼鐵行業(yè)帶來巨大影響,尤其是進入第四季度,也是鋼鐵行業(yè)的淡季,整個行業(yè)的國內需求更不樂觀。
出口雖然呈快速增長趨勢,但不確定因素依然存在,比如可能會頻繁出現(xiàn)的“雙反”,將會制約中國鋼材的出口。
據媒體報道,由于中國鋼材出口的增加,已經引起了外國競爭對手的抱怨,而且這些國家已經由歐美、日本等國家擴大至南非、印度等新興經濟體,就連韓國鋼鐵企業(yè)也開始抱怨中國的出口鋼材搶了他們的銷售份額。
中國鋼鐵對美國出口量也在增加,導致美國9月份的鋼鐵進口量增長50%。11月上旬,美國國際貿易委員會作出肯定性終裁,認定從中國大陸進口的無取向電工鋼存在傾銷和補貼行為。
除了規(guī)模優(yōu)勢外,中國鋼材的低價優(yōu)勢是出口增加的重要因素。有分析稱,中國鋼鐵成本低廉,其價格比韓國低40~50美元/噸,比日本低約100美元/噸。這種低價的策略也導致長期以來國內鋼鐵行業(yè)盈利水平低下。
壓產、調結構更緊迫
如何改變中國鋼企長期以來徘徊在虧損邊緣的尷尬處境?
有分析人士認為,如果國內鋼企的注意力和精力仍在低端產品這一塊,將來國內鋼企甚至可能會面臨海外鋼企的沖擊。據了解,目前國內的高鐵和汽車行業(yè)用鋼仍然主要進口,高附加鋼鐵產品缺乏。日前,國家已經放開了鋼鐵行業(yè)對于外資的限制,可以預見的是將會有更多的外資進入中國的鋼鐵行業(yè)。
我國鋼鐵工業(yè)的快速發(fā)展始于2002年。在此后的10年間,我國的鋼鐵產能從2億噸增加到8億噸,據不完全統(tǒng)計,2013年已經達到了10億噸。但各地仍有在建項目,造成了產能的嚴重過剩,同時也導致了利潤持續(xù)下滑。
2012年,80家重點大中型鋼鐵企業(yè)累計實現(xiàn)銷售收入35441億元、利潤15.8億元,銷售利潤率幾乎為零。2013年,去除多元產業(yè)收入,全行業(yè)中鋼鐵主業(yè)的利潤為負值。今年第一季度,重點大中型鋼鐵企業(yè)虧損逾23億元,累計虧損面超過45%。
即便如此,我國鋼鐵產能產量還在增加。2014年10月我國鋼材產量9525萬噸,同比增長2%;1~10月我國鋼材產量93447萬噸,同比增長4.7%。
有鋼鐵行業(yè)人士稱,比較發(fā)達國家走過的路徑,2013年中國人均耗鋼已經達到了576公斤/年,接近發(fā)達國家峰值點的數據。這說明我國鋼鐵工業(yè)已經進入了峰值區(qū),而且會有一個大致5~10年的在7.5億噸~8億噸的平臺峰值區(qū)。
據中國鋼鐵冶金專家、中國工程院院士徐匡迪介紹,從國際上看,所有發(fā)達國家都經歷過經濟高速發(fā)展、鋼鐵工業(yè)蓬勃發(fā)展,然后經濟恢復到常態(tài)、鋼鐵工業(yè)過剩調整這樣一個過程。
發(fā)達國家一般采取兩種方式進行調整:一是減量調整;二是結構調整。比如在二戰(zhàn)之后,歐洲各國都進行重建,當時法國、德國等11個歐洲國家的鋼產量超過2億噸,僅德國的鋼產量就達到8000萬噸;現(xiàn)在這11個國家的鋼產量只有不到7000萬噸。
中國最近幾年也出臺了一些遏制鋼鐵產能過剩的措施,但是受到就業(yè)、地方GDP考核、行業(yè)競爭等各方因素影響,效果甚微。
除了減量,結構調整同樣重要。鞍鋼總經理張曉剛不久前在一次報告中指出:“可以推斷,未來幾年將是我國鋼鐵行業(yè)的結構調整期。在這個調整期內,鋼鐵工業(yè)將完成區(qū)域產能結構的調整、設備與產品結構的調整、盈利模式的調整;總體發(fā)展方式上,由做大向做強、由以規(guī)模增長為主向可持續(xù)綠色發(fā)展方式轉變?!?/p>
張曉剛認為,隨著市場經濟體制的不斷完善,市場決定性作用的充分發(fā)揮,在價格下滑、部分企業(yè)嚴重虧損的巨大壓力下,我國鋼鐵行業(yè)將出現(xiàn)新一輪兼并重組。而重組整合的過程就是競爭能力提升的過程,是以市場和產品為目標,通過重組形成更具競爭力的企業(yè)集團的過程。而只有建立了市場化的產能退出機制,中國鋼鐵行業(yè)的盈利問題才能真正解決。